【瑞達(dá)期貨:豆油強(qiáng)勢走高 站穩(wěn)60日均線】美國中西部和北部大平原天氣條件大多有利于大豆成熟和收割推進(jìn)。目前中國北部地大豆收割設(shè)有令人明顯擔(dān)心的地方,盡管出現(xiàn)數(shù)次降雨過程。巴西馬托格羅索州北部主產(chǎn)需更多的降雨來支擇大豆普遍播種。
芝加哥期貨交易所(CBOT)大豆期貨上周五收高,因美國農(nóng)業(yè)部(USDA)將美國大豆產(chǎn)量預(yù)估下調(diào)至低于市場平均預(yù)期的水準(zhǔn)。 CBOT 11月大豆期貨合約收高4-1/2美分,報(bào)每蒲式耳8.85-3/4美元。12月豆粕合約收高3.5美元,報(bào)每短噸307.8美元。12月豆油合約收跌0.02美分,報(bào)每磅28.34美分。
國內(nèi)走勢:10月12日,從主力合約來看,連豆1601合約減倉反彈,收報(bào)3956元/噸,上漲1.72%,持倉量減少7252手至147646手;豆粕1601合約小幅上漲,收報(bào)2664元/噸,上漲0.45%,持倉量減少39942手至1266960手;豆油1601合約強(qiáng)勢走高,收報(bào)5628元/噸,上漲2.44%,持倉量將減少17234手至578238手。
消息方面:
1、美國農(nóng)業(yè)部預(yù)估2015/16年度美國大豆產(chǎn)量將達(dá)到38.88億蒲式耳,低于9月時(shí)預(yù)估的39.35億蒲且低于交易商預(yù)估均值39.08億蒲;亦下調(diào)美豆年末庫存預(yù)估至4.25億蒲式耳,低于上個(gè)月預(yù)估的4.50億蒲,但高于交易商預(yù)估均值4.14億蒲。同時(shí)USDA將2015/16年全球大豆結(jié)轉(zhuǎn)庫存預(yù)估上調(diào)至8,514萬噸,且上調(diào)巴西2015/16年大豆結(jié)轉(zhuǎn)庫存預(yù)估至1億噸。
2、巴西政府作物供應(yīng)局Conab預(yù)計(jì)該國2015/16年大豆產(chǎn)量將達(dá)到介乎1.001-1.019億噸,將創(chuàng)紀(jì)錄高位。
現(xiàn)貨方面: 10月12日,東北塔豆上車價(jià)格普遍下調(diào)至4100元/噸。山東青島港進(jìn)口大豆分銷價(jià)3040元/噸,下跌20元/噸。全國豆粕市場銷售平均價(jià)格為2806元/噸,較上周五相比上漲9元/噸;其中產(chǎn)區(qū)油廠CP43豆粕均價(jià)為2779元/噸,較上周五相比上漲5元/噸;散裝四級豆油均價(jià)為5786元/噸,較上周五均價(jià)上漲111元/噸。
天氣方面:美國中西部和北部大平原天氣條件大多有利于大豆成熟和收割推進(jìn)。目前中國北部地大豆收割設(shè)有令人明顯擔(dān)心的地方,盡管出現(xiàn)數(shù)次降雨過程。巴西馬托格羅索州北部主產(chǎn)需更多的降雨來支擇大豆普遍播種。
觀點(diǎn)總結(jié):USDA下調(diào)收割面積的幅度超過單產(chǎn),使得產(chǎn)量及年末庫存預(yù)估調(diào)降,報(bào)告整體中性略偏多,提振CBOT大豆小幅上漲,不過收獲壓力仍在,其上漲幅度受到限制,短期仍在860-900美分/蒲區(qū)間內(nèi)整理。從主力合約看,連豆1601合約反抽5日均線,系統(tǒng)均線為空頭排列,短期反彈難改弱勢格局,建議在3980元/噸附近短空,止損4020元/噸;豆粕1601合約徘徊于2650元/噸一線附近,缺乏趨勢性行情,短線以振蕩偏弱走勢為主,建議空單逢低減持,剩余空單突破20日均線止盈離場;豆油1601合約立足于60日均線之上強(qiáng)勢走高,主要受原油期貨上漲及國內(nèi)股市向好,期價(jià)運(yùn)行重心上移,短線延續(xù)反彈走勢,建議依托5日均線短多交易。